开源证券-观典防务-688287-中小盘成长股深度:转板第一股,无人机禁毒龙头蓄力前行-220812

查看研报人气榜
日期:2022-08-12 19:08:20 研报出处:开源证券
股票名称:观典防务 股票代码:688287
研报栏目:公司调研 任浪  (PDF) 25 页 1,564 KB 分享者:simo******e77 推荐评级:买入(首次)
请阅读并同意免责条款

【免责条款】

1. 用户直接或通过各类方式间接使用慧博投研资讯所提供的服务和数据的行为,都将被视作已无条件接受本声明所涉全部内容;若用户对本声明的任何条款有异议,请停止使用慧博投研资讯所提供的全部服务。

2. 用户需知,研报资料由网友上传,所有权归上传网友所有,慧博投研资讯仅提供存放服务,慧博投研资讯不保证资料内容的合法性、正确性、完整性、真实性或品质;

3. 任何单位或个人若认为慧博投研资讯所提供内容可能存在侵犯第三人著作权的情形,应该及时向慧博投研资讯提出书面权利通知,并提供身份证明、权属证明及详细侵权情况证明。慧博投研资讯将遵循"版权保护投诉指引"处理该信息内容;

4.本条款是本站免责条款的附则,其他更多内容详见本站底部《免责声明》

研究报告内容
分享至:      

  无人机禁毒龙头,服务+产品两大板块齐头并进

  公司是国内无人机禁毒领域龙头,通过无人机禁毒积累了完善的数据服务和解决方案体系,未来公司有望把禁毒领域的经验复制到反恐、环境监测等多种工业无人机领域,同时布局军工无人机和非致命性防务装备,有望成为综合性无人机生产和服务龙头。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】我们预计公司2022-2024年的收入分别为2.88/3.60/4.70亿元,归母净利润分别为0.93/1.15/1.45亿元,对应EPS分别为0.30/0.37/0.47元/股,对应当前股价的PE分别为45.1/36.7/29.1倍,维持“买入”评级。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)

  禁毒服务为核心,开拓多重服务领域

  近年来我国禁毒工作初见成效,但面对外部压力形势不容懈怠,如何从源头制止制毒行为的产生仍然是各级政府的重要议题。公司开创的无人机禁毒模式,弥补了以往人工巡查和卫星巡查的不足,有效提升毒品巡查效率。罂粟种植的自然条件简单,我国潜在航测面积较大,未来无人机禁毒服务有较大增长空间。公司是无人机禁毒行业的创始者,具有显著的先发优势、经验优势、资质优势,同时公司多年积累的数据库及数据分析处理技术为公司在其他领域进一步拓展业务奠定了坚实基础。

  无人机产品发力军工领域,防务装备打开成长曲线

  军用方面,无人机作战改变了现代战争的作战形势,近年来被广泛应用到军用领域。公司目前已取得完整的军工资质,公司客户出于安全、保密等因素考虑一般粘性较高;民用方面,工业无人机优势明显,可以有效替代人工操作。工业级无人机行业属于下游需求驱动型行业,经过多年积累,目前工业无人机在多个领域已实现成熟应用。公司积极开拓环境监测、资源调查、石油巡检等领域,工业无人机横向领域拓展有望持续;在防务装备领域,公司以智能防务装备为拓展方向,不断丰富公司产品矩阵,为公司打造新的经济增长点奠定了坚实的基础。

  风险提示:军工业务进展不及预期;工业无人机行业拓展不及预期;禁毒业务市场萎缩。

  

我要报错
点击浏览阅读报告原文
数据加工,数据接口
我要给此报告打分: (带*号为必填)
慧博智能策略终端下载
相关阅读
关闭
如果觉得报告不错,扫描二维码可分享给好友哦!
 将此篇报告分享给好友阅读(微信朋友圈,微信好友)
小提示:分享到朋友圈可获赠积分哦!
操作方法:打开微信,点击底部“发现”,使用“扫一扫”即可分享到微信朋友圈或发送给微信好友。
*我要评分:

为了完善报告评分体系,请在看完报告后理性打个分,以便我们以后为您展示更优质的报告。

您也可以对自己点评与评分的报告在“我的云笔记”里进行复盘管理,方便您的研究与思考,培养良好的思维习惯。

当前终端的在线人数: 71881
扫一扫,慧博手机终端下载!

正在加载,请稍候...